Analisis Akad Murabahah pada Pembiayaan Modal Usaha UMKM dalam Perspektif Fiqh Muamalah

Fitria Romadloni; Siti Hariroh; Hilmi Hilmi; Dwi Nanda Nur Fadhilah; Luluk Hanifah

doi:10.52620/jomaa.v2i4.240

Authors

Fitria Romadloni Universitas Trunodjoyo Madura
Siti Hariroh Universitas Trunodjoyo Madura
Hilmi Universitas Trunodjoyo Madura
Dwi Nanda Nur Fadhilah Universitas Trunodjoyo Madura
Luluk Hanifah Universitas Trunodjoyo Madura

DOI:

https://doi.org/10.52620/jomaa.v2i4.240

Keywords:

Murabahah, UMKM, Fiqh Muamalah, Library Research, Wakalah

Abstract

Kajian ini berfokus pada analisis praktik akad murabahah dalam pembiayaan modal usaha UMKM dengan menempatkan prinsip Fiqh Muamalah sebagai kerangka evaluasi utama. Dominasi murabahah sebagai instrumen pembiayaan tidak selalu sejalan dengan pemenuhan substansi syariah, khususnya dalam penerapan rukun dan syarat akad. Penelitian ini menggunakan pendekatan kualitatif berbasis studi kepustakaan dengan memanfaatkan sumber data sekunder berupa laporan keuangan, dokumen kontrak standar, regulasi OJK, serta fatwa DSN-MUI. Data dianalisis melalui metode analisis isi secara deduktif untuk menilai kesesuaian antara praktik operasional dan norma fiqh. Hasil kajian mengungkap bahwa meskipun murabahah telah memenuhi ketentuan formal regulatif, terdapat titik rawan pada pemenuhan aspek qabdh dalam skema murabahah bil wakalah. Ketidakjelasan bukti transaksi berpotensi menggeser akad dari jual beli menjadi pinjaman berbunga. Oleh sebab itu, diperlukan penguatan sistem pengawasan dan keterbukaan penetapan margin guna memastikan penerapan kepatuhan syariah yang komprehensif.

References

Abedifar, P., Molyneux, P., & Tarazi, A. (2013). Risk in Islamic Banking. Journal of Banking & Finance.

Akbar, J. S. (2025). Strategi Penjaminan Kredit untuk Mendukung UMKM: Studi Kasus BUMD di Provinsi Riau. Jurnal Ekonomi dan Keuangan Islam.

Antonio, M. S. (2001). Bank Syariah: Dari Teori ke Praktik. Gema Insani Press.

Beck, T., Demirgüç-Kunt, A., & Merrouche, O. (2013). Islamic vs. Conventional Banking: Business Model, Efficiency and Stability. Journal of Financial Services Research.

Budiono, I. N. (2023). Implementasi multi akad (hybrid contract) pada pembiayaan murabahah. Mu'amalah: Jurnal Hukum Ekonomi Syariah, 2(2), 231–242

Dahlia, A., & Suryanto, T. (2019). Pembiayaan Syariah dan Peningkatan Kinerja UMKM. Journal Ekonomi dan Bisnis Islam.

Febriyanto, D. P., Yulianti, R., & Widiyanto. (2019). Penggunaan Informasi Keuangan dan Akses Pembiayaan terhadap Kinerja UMKM. Jurnal Ilmiah Akuntansi.

Hasibuan, M. A. A. (2024). Analisis penerapan akad murabahah di Bank Syariah Indonesia (BSI) KCP Medan Sukaramai. Moneter: Jurnal Ekonomi dan Keuangan, 2(2), 96–107.

Lestari. (2025). Tantangan dan Solusi Akses Pembiayaan UMKM di Lembaga Keuangan Formal. Jurnal Sistem Informasi dan Keuangan.

Mansoori, M. T., et al. (2020). Transparency and Accountability in Murabahah Contract: A Critical Review. Journal of Islamic Accounting and Business Research.

Muhtarom, A., & Warsidi. (2019). Implementasi akad murabahah pada produk pembiayaan kredit pemilikan rumah (KPR) di Bank Syariah Mandiri KC Bojonegoro menurut hukum ekonomi syariah. Jurnal Justisia Ekonomika: Magister Hukum Ekonomi Syariah, 1-23

Nabil, M. A., & Maika, M. R. (2022). Konsep Modifikasi Islamic Supply Chain Finance dalam Akad Pembiayaan Murabahah pada Financial Technology Syariah di Indonesia. Jurnal Tabarru': Islamic Banking and Finance.

Putra, T. W., Masse, R. A., & Sapa, N. bin. (2024). Solusi akad murabahah bil wakalah pada perbankan syariah di Indonesia. Madinah: Jurnal Studi Islam, 11(1), 156–169.

Rahmadani, F. N. (2025). Transformasi Murabahah dalam Era Digital: Analisis Peluang dan Tantangan pada Platform Fintech Syariah. Jurnal Penelitian Ilmiah Multidisipliner.

Rizky, F. (2020). Pembiayaan Syariah dan Profitabilitas UMKM di Indonesia. Jurnal Akuntansi Syariah.